怎么计算投资风险价值

计算投资风险价值通常涉及以下步骤：

确定预期收益：

预测投资项目未来可能出现的各种收益及其概率，并计算出未来收益的预期值。

计算标准离差：

使用概率论方法，计算投资项目未来收益的预期值与其概率加权平均值的偏差，即标准离差。

计算标准离差率：

将标准离差除以预期收益的预期值，得到标准离差率，用以衡量投资风险的大小。

确定风险系数：

根据行业全体投资者对风险的态度确定一个风险系数，这个系数通常是风险程度的函数。

计算风险报酬率：

将风险系数与标准离差率相乘，得到预期的风险报酬率。

计算风险报酬额：

将预期的风险报酬率乘以原投资额，得到风险报酬额。

比较预期风险价值与企业要求的风险价值：

如果预期的风险价值大于企业要求的风险价值，则该投资方案可能不可行。

计算要求的风险报酬率：

通常是将货币时间价值（利率）与要求的风险报酬率相加得到。

评估投资方案：

将预期的风险价值与企业要求的风险价值进行比较，以决定是否接受该投资方案。

以上步骤可以帮助投资者或管理者评估投资项目的风险，并作出相应的投资决策。需要注意的是，风险价值（VaR）是衡量投资风险的一种方法，它提供了在特定置信水平下，投资或投资组合可能遭受的最大损失的估计。